金融基础理论

基础金融理论

定义为管理资金的艺术，科学，几乎所有个人和组织都可以赚钱或获得钱，以及花钱或投资。

金融与参与人与公司（例如政府）之间的资金转移的过程，机构，市场和工具有关。

资金和机会的主要领域。

金融服务（保险银行机构）。

在金融服务领域，我们拥有银行及相关机构（信贷主管，银行经理，信托主管）

个人理财计划。

理财师。

投资。

股票经纪人。

证券分析师。

投资组合经理。

投资银行高管。

房地产。

房地产经纪人或经纪人。

鉴定人。

房地产贷款人。

抵押银行家。

物业经理。

保险

保险代理人或经纪人。

保险公司。

职位描述：

信贷主管：是那些评估和推荐各种类型贷款的人。

银行经理：经营银行办公室并监督银行提供的程序。

信托管理人员：他们是管理州，基金会，基金会和公司的信托基金的人，在个人理财计划，投资，房地产和保险领域提供金融服务。

个人理财计划。他们是独立的人，也是受雇于机构的人，就个人理财的各个方面为人们提供建议，并帮助他们制定出符合其目标的完整财务计划。

投资：

股票经纪人：他们是那些帮助客户选择购买和出售证券的人。

证券分析师：

它研究特定行业的债券和股票，并就此向证券和保险公司提供建议。

投资组合经理：

他们为公司和个人创建和管理证券投资组合。

投资银行高管。

他们为证券发行人提供建议，并充当发行人与新发行债券和股票购买者之间的中介人。

房地产。

房地产经纪人经纪人：宣传住宅和商业物业，进行出售，租赁和进行谈判。

评估人：计算所有类型财产的市场价值。

房地产贷款人：他们是有关贷款申请的推荐和决策者。

抵押银行家：他们是为房地产项目寻求和安排融资的人。

物业经理：他们是那些指导物业日常运营以便为同一所有者获得最大回报的人。

保险

保险代理人或经纪人。

他们是创建保险计划和出售保单以满足客户需求，收集，保费并帮助处理和清算债务的人。

保险公司：他们是那些重视并选择贵公司将要保险的风险并确定相应保费的保险公司。

行政财务。

金融分析师。

预算分析师或经理。

财务项目经理。

现金管理经理。

信用分析师或经理。

养老基金经理。

行政财务。

它们与公司财务经理的义务有关，知道他们自己可以积极管理大型和小型，有利可图且非营利性的公开或私人公司的财务事务。

近年来，经济和监管环境增加了财务经理职责的重要性和复杂性。

另一个重要趋势是业务全球化。

金融分析师。

他主要负责准备任何类型的公司的计划和财务预算，另一个职责是进行财务预测，准备财务原因分析并与会计紧密合作。

财务原因：表示公司偿付能力，流动性，稳健性，杠杆作用的公式。

资本预算分析师或经理。

他负责对拟议资产进行评估和推荐，并参与执行已批准投资的财务方面。

财务项目经理。

在大型公司中，他为已批准的资产投资安排融资，并协调顾问，投资银行家和法律顾问。

现金管理经理。

他负责维护和控制公司的每日现金余额，指导现金收集，支付活动和公司的短期投资，还协调短期贷款申请和关系银行业。

信用分析师或经理。

它是通过评估信贷申请，授予信贷，监督和收取应收账款来管理公司信贷政策的公司。

养老基金经理。

他负责员工退休金基金资产和负债的监督和管理。

商业组织的基本形式。

的优点和缺点。

优点	拥有专有所有权的公司。	社会（服务提供商）	匿名社会。
	所有者获得所有利润。	比拥有专有产权的公司筹集更多的资金。	所有者承担有限责任，这确保了他们的损失不会超过投资额。
	组织成本低。	更大数量的更大融资能力。	由于出售股票，它达到了很大的规模。
	收入包括在报税表中并进行评估。	更高的管理能力。	公司寿命长。
	独立。	收入包括在合伙人的纳税申报表中，并根据其评估。	财产转让容易。
	完全自由裁量权。		您可以更好地获得融资。
	溶解设施。		您可以聘请训练有素和经验丰富的员工。
			获得税收优惠。
缺点	所有者承担无限责任，其全部财产可用于偿还债务。	所有者承担无限责任，并且可能必须还清其他合伙人的债务。	通常，税收较高，因为公司收入和支付给所有者的股利都需要纳税。
	募集资金的能力有限，阻碍了增长。	当合伙人之一去世时，合伙关系将被解散。	比其他组织贵的组织。
	所有者必须具有执行各种功能的技能。	公司清算或转让困难。	受制于更多的政府法规。
	难以为员工提供长期的职业机会。		它没有任何裁量权，因为股东必须收到财务报告。
	所有者死亡时缺乏连续性。

财务在行政管理中的作用。

通过考虑财务在组织中的角色，财务与经济的关系，财务与会计的关系以及财务经理的主要活动，以一般的方式描述财务在管理中的功能。

财务职能的组织。

政府部门财务职能的规模和重要性取决于公司的规模，例如部门中的小型公司。在会计方面，他通常执行财务职能，并且随着公司的成长，创建一个独立的部门（其中产生了两个非常重要的职位）成为了责任。

财务主管：负责财务活动的管理，以及财务计划和资金的获取以及资本投资的决策，现金，信贷和养老基金的管理。

财务主管：通常负责公司，财务和成本以及税收管理等会计活动的总监。

与经济的关系。

金融领域与经济密切相关，因为您必须了解经济结构并了解经济活动变化水平和经济政策变化的后果。

财务用于行政管理的最重要的经济原理是“边际分析”，它确定只有当附加收益超过增加的成本并且因此所有财务决策都必须做出财务决策并介入经济时，他们的目标是计算其收益和边际成本。

边际分析

财务和会计之间基本上有两个区别，一个是：现金流量，另一个是：决策。

现金流量的重要性。

会计的主要功能是生成并提供信息，以衡量公司的绩效，评估公司的财务状况并通过使用某些普遍接受的原则在逻辑上支付相应的税款。

会计人员准备了财务报表，将其记录在销售点和时间的收入以及发生时的费用，并将其称为“累积”方法。

另一方面，财务经理首先强调现金流量，即现金流入和流出，同时通过计划履行其义务所需的现金流量来维持公司的偿付能力。购买必要的设备以实现公司的目标。

财务经理使用此方法，方法是调用“现金方法”以仅记录有关实际现金流入和流出的收入和支出。

例：

收入报表		现金周转
营业额	100	定期票	10
销售成本	80	由现金和银行组成
效用	二十	出港	二
营运成本	10
税前利润	10
它可能是信用证，不能立即使用。

做决定。

财务和会计之间的第二个最重要的区别与决策有关。

金融家按原样使用此信息并对其进行分析和调整，而无需在决定财务会计之间的基本原理不同的主要目的时考虑这些信息。

财务经理的主要活动。

它们与具有以下主要活动的公司的基本财务报表相关：

进行分析和财务计划。

做出决定。

从逻辑上做出融资决策。

分析执行和财务计划与以下方面有关：

•将财务信息转换为监视公司财务状况的更有用的方法。

•评估增加或减少生产能力的需求。

•确定所需的融资类型。

尽管此活动主要基于财务报表，但其基本目标是计算现金流量并创建足够的现金流量以支持公司的目标。

投资决策。

投资决策会确定出现在资产负债表左侧的资产的组合和类型，涉及现金或固定资产，即为了维持每种流动资产的最佳水平，从而决定哪些资产将要获得的固定资产以及必须对其进行修改，替换或进行逻辑修改的时间，这些决策影响公司的成功才能实现其目标。

融资决策。

有必要建立短期和长期融资的混合体，但确定哪些是同一笔融资的最佳个体来源也很重要，因为需求决定了其中许多需求，但有些需求则需要对金融替代方案及其成本进行更深入的分析。及其长期影响。

逻辑上实现公司目标。

财务报表，折旧和现金流量。

使用的财务报表为：

收入表。

资产负债表。

保留收益表。

现金流量表。

损益表为我们提供了给定时期内经营成果的财务摘要。有些损益表涵盖一年的期限，其他则按月度财务周期运行。

资产负债表：这是一份陈述，总结了特定时间的财务状况，并比较了公司的资产（即公司拥有的资产）与融资（可以是债务还是资本）之间的比较。伙伴。

短期和长期资产和负债之间存在差异，习惯上是从流动性最高的资产开始到流动性最低的资产列出，因此在固定资产之前列出资产。

保留收益表：该表实现了在所获得的一年中获得的净收益以及在年初和年末之间以现金支付的任何股息。

现金流量表，有时也称为起源和应用状态，有助于了解投资和融资的运营现金流量。

收入表
营业额	1700
销售费用	1000
毛利	700
营运成本	330
销售费用80
行政费用150
的费用p.100起
实用程序操作	370
财务经费	70
税前利润	300
税收	120
税后净利润	180
股票股利	10
普通股股东可享有的优先利润	170
每股收益（100）	1.70

保留收益表

保留收益表
保留盈余余额	500
+税后净利润	180
=已付票据的股息	680
优先股
常见动作
-已支付的总股息	（80）
=未分配利润余额	600

现金损益表。

流量（仅折旧被删除）

营业额	1700
销售费用	1000
毛利	700
营运成本	230
销售费用80
行政费用150
实用程序操作	470
财务经费	70
税前利润	400
税收	120
经营现金流量	280

收支平衡。

盈亏平衡点是一项非常重要的分析技术，可用作决策和解决问题的利润计划工具。

要应用此技术，必须了解收入，成本和费用的行为，将可变变量与固定变量或半变量分开，固定成本和费用随时间推移而产生，而与生产和销售量无关，这称为成本和结构费用，因为通常是为公司结构而雇用或安装的，例如：在这些成本和费用中，可以提及折旧，收入，薪水，而这些费用与产量没有直接关系。

相反，可变成本是由生产和销售量产生的，例如：按生产单位支付的人工，制成品或制成品中使用的原材料，销售税金和佣金。等

还有与生产量成正比的其他费用和成本，它们被称为半变量，并且出于该技术的目的，它们也被分类为可变或固定的。

为此，有必要计算平衡点，通常将其定义为公司既不产生利润也不产生亏损的时刻或经济点，即边际贡献（可变收入可变成本和支出）的水平。其大小足以覆盖成本和固定费用，并且出于计划目的，可以考虑支出，成本和利润的行为，以及产品的规格，制造方法，生产率，浪费，体积混合和产品或单位销售价格。

现金流

现金和有价证券均代表流动性储备，流动储备随现金流入而增加，随现金流出而减少，这些现金流量分为：

营业流量：这些是与公司产品和服务的生产和销售直接相关的现金流入和流出。

投资流量：这些是与固定资产和业务领域的买卖相关的现金流量。

当然，购买交易产生现金流出，而销售交易产生现金流入。

资金流动。起源于债务和股权融资交易，签约以支付短期债务或长期债务的事实将导致相应的现金流入和流出，就像股票出售产生的方式一样。现金流入，现金股利支付或股票赎回都会产生资金流出。

资金来源的分类和用途。

起源	应用领域
减少任何资产	任何资产的增加
责任增加	减少任何负债。
税后净利润	净亏损。
折旧及其他非现金支出	已付股息
出售股份	退款或提取股份。

在现金流量表中总结了特定时期内资金的来源（来源）和用途（用途）。

资产的减少（例如现金余额）是现金流量的来源，因为已经固定化在资产中的现金被释放并且可以用于其他目的，例如偿还贷款，另一方面，现金余额是现金流量或现金流量的一种应用。

现金周转。

研究并分析在公司的特定未来期间参考其来源和用途进行预测的需求，以便控制经济实体的短期和长期投资。

因此，现金流量的概念是对计划的进行研究，分析和预测，以计划和控制货币。

目标：

更好的资金管理，证券投资，经营资产投资，预付款经济学，应付股息，获得贷款，收款和付款之间的协调，相应预算的基础，短期和长期预测。

关于最佳的资金管理，请根据情况在不损害财务稳定性的情况下尽量使资金流出尽可能低，设法对现金使用实施控制和信息措施，直到获得与所提供的研究相符的结果。流量分析。

证券投资：按照上述规定，主管部门将能够将其可用量用于短期和长期投资。

经营资产投资：指减少现金流通的便利，因为通过统计研究表明，通过经营资产投资可获得更高的利润率。

预付款节余：当有剩余现金时，考虑预付款以减少债务很重要，只要与其他方法相比它代表节余。

应付股息：针对这些支出而制定的计划将通过对现金预测的深入研究而受到决定性的影响，因此，这一概念的重要性显而易见。

增长政策：它们在公司，扩展计划以及是否有足够的现金未来使用信息方面发挥着非常重要的作用。考虑到最合适的融资类型，有可能选择合适的时机，因为这将允许选择合适的替代方案，例如：短期，长期内的自有，外资或混合资本。

获得贷款：必须提供可靠的信息，例如现金预测，因为这可以提供传统的答案。

多少钱？多长时间？付款方式？

收支协调：是指进入和退出的机会，保持令人满意的现金余额。

各个预算的依据。

短期和长期预测：短期是指一种预测，它表示在一年或更短的时间内用于正常运营的现金的获取和使用，并长期用于扩展或重组政策。

出于现金流量技术的目的，有必要对资本金进行研究，这些资本金是：

现金资金。

营运资金。

现金资金，是指可立即使用的资本，通常以等值资产的形式持有，以偿还债务或购买商品。

营运资金：这是对即时可用物品的投资，并且如其名称所示，是为公司的正常工作而购买的，这些资金是：库存和固定资产的资本。

进行先前的分类是为了指定资本的持续循环，其循环可以概括为：从货币到资产，再到应收账款转换为货币。

要完全了解序列，有必要进行以下研究：

商业中的货币流通。通常，可以建立以下几个阶段：

A）现金投资于：商品，原材料，直接工资和薪金，间接生产成本。

B）物品已部分或全部改造，以保证金和利润出售。

C）出售的结果是获得现金或应收账款，包括先前的概念，成本和利润。

D）收集的现金存放在银行中，您可以从这里到达不同的目的地，例如：证券投资，一般付款，设备购买，利息，销售和管理费用，税金等。

该流程分为两部分：

净利润：提取或投资。

再次在材料，工资，薪金和间接生产费用中流通的货币。

财务管理中的现金预测。

从根本上讲，预测结果必须向管理层提供信息，使其能够解决现金处理中的问题。

关于项目的持续时间，它们分为：

短期的（覆盖期少于一年且不超过一年）。

长期（一年以上，不超过三年）。

每日现金预测：

期初现金	$
+收款，应收帐款	$
+其他现金费用	$
现金增加总额	$
-应付债务
-工资和薪金
-其他制造费用
-销售和管理费用
-购买固定资产
-其他税
-应付股息
-其他
现金扣除总额	$
期末现金		$

通过流入和流出的方法预测现金。

本月初开始的现金余额	一月	二月
门票
付款给客户
销售费用
专利使用费
总票数
出港
材料采购
工资单
税收
堂兄弟
其他费用
固定资产
股利
总出发
手头现金过多或不足
银行贷款
月末的现金余额。

净利润法预测现金

本月初开始的现金余额
收到的现金
折旧税前收益
减少
应收账款
存货
其他资产账户
增加
应收账款
花费
收到的总数
总可用
对…有效
税收
购置固定资产
长期债务偿还
它增加了
应收账款
存货
该年度的其他资产帐户。
股利
月底现金总额

长期现金预测。

运营产生的现金
净利
投资回报
不涉及现金的净收入费用。
产生的资金总额
运营所需现金
投资额
固定资产
价值观
所需总现金
融资前净盈余
融资变化
资本增加
出售股份
我们付钱
融资变化总额
公司现金增减
期初现金余额
期末现金余额